Tartalomjegyzék:
- Készpénz adósság fedezeti aránya
- Kifizették az adósság készpénz arányát
- Magas készpénz-adósság fedezeti arány meghatározása
- A likviditás mértéke
- Készpénz-adósságráta-elemzés figyelmeztetések
A legegyszerűbb értelemben a készpénz-adósság fedezet az az összeg, amely a jelenleg rendelkezésre álló készpénz összegével fedezhető. A készpénz-adósság fedezettsége fontos eszköz a vállalkozások pénzügyi kimutatásainak vizsgálata során, mivel elmondhatja, hogy mennyi ideig tart egy vállalkozás a jelenlegi adósságainak kifizetésére.
Készpénz adósság fedezeti aránya
A készpénz-adósság fedezetének arányának meghatározásához ez az egyszerű képlet használható: "(a pénzforgalom a műveletekből - osztalékok) / teljes adósság." Győződjön meg róla, hogy megfelelő matematikai eljárást használ (a zárójelben lévő értékek kitöltése, majd a teljes adósság megosztása).
Kifizették az adósság készpénz arányát
Használjunk egyszerű számot - ha egy cégnek 10 dollárnyi adósságállománya van, és 5 dolláros osztalékot fizetett 5 dollárral, akkor 1: 1 arányban lenne. Közelebbről: (10-5) / 5, ami 5/5, vagy egyenlő 1/1 arányt jelent. Ez a vállalat egy év alatt képes lenne teljes adósságát kifizetni. Azonban egy 10 dolláros készpénzt, 8 dollár osztalékot és 5 dolláros adósságot fog kinézni: (10-8) / 5 vagy 2/5 2,5-es arány esetén, ami azt jelenti, hogy a vállalat 2,5 éven belül kifizeti a jelenlegi tartozásait.
Magas készpénz-adósság fedezeti arány meghatározása
A készpénzállomány 1: 1 aránya azt jelentené, hogy a vállalat adósságának 100% -át egy év alatt fedezné - nagyon elfogadható szám. A Investopedia szerint egy vállalati adósság legalább 80% -át fedező adósságráta elfogadhatónak tekinthető. Ugyanakkor az elfogadható készpénzszint az adósságra különböző külső tényezőkre és a befektető vagy az üzleti vállalkozások hajlandó vállalásának kockázatára támaszkodik.
A likviditás mértéke
A készpénz-adósság fedezetét nem határozzák meg egy meghatározott időszakban, például évente. Ehelyett a képletet a szervezet változó kötelezettségeinek mérésére használják, amikor pénzügyi kimutatásokat adnak meg. A képlet a működési tevékenységből származó nettó készpénzt bármikor elveszti, és átlagos folyóköltségekkel osztja el őket, lehetővé téve a befektetők számára, hogy meghatározzák, hogy a társaság olyan szinten működik-e, amelyet a jelenlegi adósság tekintetében fenntarthat. A készpénz adósságráta meghatározásával könnyebben meghatározható egy szervezet likviditási pontja.
Készpénz-adósságráta-elemzés figyelmeztetések
A szokásos készpénz-adósság fedezeti arányok nagyon liberális képletet használnak a likviditás meghatározására, azonban más tényezők, mint például a rövid lejáratú hitelfelvétel, a hosszú lejáratú adósság pozicionálás, a készpénzben visszaváltott állomány és a vállalat előnyben részesített részvényeinek tulajdonosai (az állomány, amelyet korábban garantáltan fizettek) normál részvényopciók), figyelembe kell venni az üzemeltetési lízing költségeit (épületek és berendezések lízingje).