Tartalomjegyzék:
A vagyonkezelő egy vagyonkezelő, vagyontárgy vagy más fél kedvezményezettjeinek eszközeit kezeli. A letétkezelő az a szervezet, amely ténylegesen birtokolja az eszközöket.A vagyonkezelő bankot vagy más intézményt bízhat meg. A bank biztosítja az eszközöket, de letétkezelőként nem kap jogosultságot olyan vezetői döntések meghozatalára, mint amilyenek a részvények vagy kötvények a megbízásban lévő pénzzel történő megvásárlására.
Fiduciárius felelősség
A megbízottnak olyan befektetési döntéseket kell hoznia, amelyek a kedvezményezettek érdekeit szolgálják. A kedvezményezettek beperelhetik a megbízottat, ha a megbízott felelőtlen döntést hoz. A letétkezelőnek meg kell védenie az eszközöket a lopás ellen, de a letétkezelőnek nincs felelősségi köre a kedvezményezettekkel szemben. Ez azt jelenti, hogy a letétkezelőnek pénzügyi ügyletet kell folytatnia a megbízott számára, még akkor is, ha a letétkezelő úgy véli, hogy rossz döntés.
meghatalmazás
A bizalmi megállapodás felsorolja a megbízottat és megadja a megbízott hatóságot a bizalmi eszközök felett. A megbízott választhat egy másik szervezetet, mint például egy bankot, hogy a részvények, kötvények vagy más bizalmi instrumentumok letétkezelőjeként működjön. A vagyonkezelő az eszközöket egy bankból is kivonhatja, és egy másik bankba helyezheti, amely megváltoztatja az eszközök letétkezelőjét.
A felügyelők és a letétkezelők típusai
A megbízott személy lehet egy magánszemély, egy tőzsdei kereskedő, egy bank vagy bármely más szervezet, amely jogosult a bizalom irányítására. A letétkezelő általában bank, de lehet hitelszövetkezet, tőzsdei ügynöki vagy más szervezet, amely pénzt vagy pénzügyi eszközöket tárol a fióktulajdonosai számára. A megbízott is lehet a bizalmi számlák letétkezelője, mint például bank, amely megbízottként szolgál, és a pénzeszközöket egy számlán tartja.
Összeférhetetlenség
Előfordulhat, hogy egy bank, amely megbízottként működik, nem tudja elhelyezni a bizalmi eszközöket bizonyos, az általa ellenőrzött számlákon. Ha a bank jutalékot kap, ha az ügyfél kölcsönös alapok részvényeit vásárolja, vagy biztosítási kötvényt vásárol, akkor a bank érdekellentétet okoz, ha a bizalmi pénzben saját pénzügyi termékeket vásárol. A Munkavállalói nyugdíjjövedelem-biztonsági törvény megakadályozza, hogy a bank saját tulajdonú befektetési alapjaiba helyezze el a pénzt, ha a munkavállalói juttatási terv megbízottja. Ha az ilyen típusú befektetések a legjobban megtérülnének a bizalom kedvezményezettjei számára, akkor a bank hasonló termékeket vásárolhat más banktól, amely a letétkezelővé válik.